ทัศนคติ

อย่าการ์ดตก – แอนโทนี โบลตัน

อย่าการ์ดตก

แอนโทนี โบลตัน ( Anthony Bolton ) ผู้เขียนหนังสือ Investing Against the Tide: Lessons From a Life Running Money ( แปลไทย : ลงทุนสวนกระแสอย่าง – แอนโทนี โบลตัน ) ถือเป็นสุดยอดนักลงทุนจากเกาะอังกฤษคนหนึ่ง เขาเป็นผู้บริหารกองทุนซึ่งได้ผลตอบแทนในระดับสูงต่อเนื่องและยาวนาน ( ผลตอบแทน 19.5% ทบต้นต่อปี ยาวนาน 28 ปีต่อเนื่อง ) กล่าวไว้ในหนังสือการลงทุนที่เขาเขียนเองไว้หลายต่อหลายครั้งว่า… อย่าการ์ดตก

 

นักลงทุนเหมือนนักมวยที่ต้องตั้งการ์ดรับทุกสถานการณ์เสมอ

 

นักลงทุนที่การ์ดตกจึงเหมือนนักมวยที่ย่อหย่อนในวินัยว่าตัวเองกำลังได้เปรียบ และละเลยสิ่งที่เป็นหัวใจของการลงทุนไปเสีย เพราะมั่นใจกับโอกาสที่อยู่ข้างหน้ามากเกินไป มั่นใจกับมายาคติที่กำลังหลอกเรา

 

การ์ดของวีไอมักจะแผ่วลงเมื่อตลาดผันผวนสูง เมื่อตลาดขึ้นอย่างรุนแรง วีไอมักจะเริ่มเอนเอียงไปในทางที่ยอมซื้อหุ้นที่แพงขึ้น และเมื่อตลาดตก วีไอมักจะเริ่มหวั่นไหวกับราคาหุ้นที่ตกลงทุกวัน โดยลืมไปว่าพื้นฐานธุรกิจยังไม่เปลี่ยนแปลง

 

การ์ดของนักเก็งกำไรจะอ่อนแอลงเสมอเมื่อการเก็งกำไรของตนขาดทุน เมื่อไหร่ที่นักเก็งกำไรหลีกเลี่ยงการคัทลอส นั่นแปลว่าการ์ดของเขาได้ตกลงอย่างแน่นอนแล้ว

 

การ์ดของนักลงทุนนี้สำคัญมาก เพราะการขาดทุนที่จะทำลายชีวิตนักลงทุนลงได้มักเกิดขึ้นตอนการ์ดของเขาตกลงนี่เอง

 

ผมเองก็มีประสบการณ์ตอนการ์ดตกด้วยเช่นกัน

 

ย้อนไปเมื่อตอนตุลาคม ปี 2016 ช่วงที่ประเทศไทยตกอยู่ในกระแสของข่าวร้ายและความไม่แน่นอน ตลาดหุ้นตกลงทุกวัน วันละหลายสิบจุด ถึงแม้ว่าทัศนคติของผมยังแข็งแกร่ง แต่การ์ดของผมเริ่มอ่อนแรงลงมาเรื่อยๆ

 

จนกระทั่งมาถึงวันที่ตลาดตกร้อยจุดเกิดขึ้นพร้อมกับเหตุการณ์ที่ผมทราบว่าหุ้นที่ถืออยู่เป็นจำนวนมากของพอร์ตมีแนวโน้มไม่ค่อยดีนัก เนื่องจากปัญหาการก่อหนี้และความแน่นอนของปัจจัยมหภาค

 

ผมตัดสินใจขายหุ้นก้อนนั้นออกไปจนหมดในวันรุ่งขึ้น โดยส่วนตัวผมจะไม่ถือเงินสด เมื่อขายหุ้นหนึ่งมักซื้อหุ้นหนึ่งทันที เพราะผมใช้หลักการอาบิทราจ เพราะได้คำนึงความเสี่ยงและผลตอบแทนไว้ก่อนแล้ว

 

แต่วันนั้นผมกลับถือเงินสด ซึ่งอาจจะเรียกได้ว่าผิดวินัยอย่างร้ายแรงสำหรับห้วงคำนึงขณะนั้น

 

วันรุ่งขึ้นตลาดขึ้นกว่า 60 จุด ด้วยมูลค่าการซื้อขายแตะแสนล้านบาท วันนั้นผมรู้อย่างเดียวว่า ผมการ์ดตกเสียแล้ว ผมขายหุ้นออกไปในจุดต่ำสุดอย่างไม่น่าให้อภัยเลย โชคดีที่หุ้นตัวนั้นมีสัดส่วนไม่มาก เมื่อเทียบกับพอร์ตการลงทุนของผม

 

ผมใช้เงินสดซื้อกลับทั้งหมด ในเช้าวันจันทร์ถัดมา และกลับมาถือหุ้นร้อยเปอร์เซ็นต์เช่นเดิม

 

เหตุการณ์นี้เป็นเหตุการณ์เตือนใจผมจวบจนปัจจุบันนี้ ในเส้นทางการลงทุนแบบผม การพยายามคาดเดาตลาดเป็นเรื่องไร้ค่า และผมยึดมั่นเสมอที่จะไม่ทำมัน

 

โชคดีที่วันที่ผมการ์ดตก ผมรู้ตัว และรีบยกการ์ดขึ้นมาอีกครั้งอย่างรวดเร็ว

 

ท่องไว้เสมอว่า… อย่าการ์ดตก

 

ไม่ว่าใคร อะไร หรือสิ่งไหน จะหลอกล่อให้เราย่อหย่อนในวินัยที่เราพึงมีอย่างมากมายก็ตาม

 

ลงทุนศาสตร์ – Investerest

ติดตามบทความดีดี กดที่นี่เลย FACEBOOK , OFFICIAL LINE และ WEBSITE

 

พิเศษ! เข้ากลุ่มเรียนหุ้นออนไลน์ฟรีกับลงทุนศาสตร์แบบไม่มีเงื่อนไขได้ที่ : เรียนหุ้นฟรีกับลงทุนศาสตร์

เกี่ยวกับผู้เขียน

ลงทุนศาสตร์

ผมเขียนบทความเกี่ยวกับการลงทุนตั้งแต่เบื้องต้น เหมาะสำหรับผู้ลงทุนหรือผู้ที่มีความสนใจที่จะลงทุนที่รักหรือมีทีท่าว่าจะรักในศาสตร์ของการลงทุนเหมือนกัน

error: เว็บไซต์ป้องกันการ copy